也谈政府贴息资金的保值增值

    国家为调整经济结构，合理导向产业，吸引银行贷款，鼓励企业投资，采用各级政府贴息的经济扶持政策。主要有基本建设贷款贴息、科技攻关项目贴息、农业综合开发贴息、商品流通发展项目贴息等。这对促进国家鼓励的投资项目（或产业）的发展及企业技术改造、技术创新，提高财政资金使用效益起到积极的作用。笔者认为如何使贴息资金得到保值与增值，在财务处理上还有待完善。

财政部《基本建设贷款中央财政贴息资金管理办法》规定：项目单位收到财政贴息资金后，分以下情况处理：在建项目应作冲减工程成本处理；竣工项目作冲减财务费用处理。国家发展和改革委员会《中央预算内投资补助和贴息项目管理暂行办法》规定：投资补助和贴息资金均为无偿投入，超过3000万元且占项目总投资的比例超过50%的，按直接投资或资本金注入方式管理。投资补助与贴息都是国拨资金，由于是无偿投入(在未超过3000万元且占项目总投资的比例超过50%时)，财务上应该冲减工程成本或财务费用。

    上述规定由于冲减工程成本，导致工程成本虚减，使其失去成本的完整性与真实性，并且同样工程由于有否贴息或贴息多少不同，其成本也人为地造成不同，失去了可比性；由于冲减工程成本，也就不需收回投资，国家资金也得不到保值与增值；不论是在建项目还是竣工项目由于冲减工程成本或财务费用，其真实成本均未能得到反映，从而也就不能科学合理地考核工程项目建设者或经营管理者的业绩；与企业会计制度关于工程在建期间的借款费用应该资本化，计入财产价值的要求不相符。当然对投资者而言，政府贴息冲减工程成本后的数额反映了其实际投资支出，在其以后的生产经营中不存在收回贴息这部分投资成本问题，也不存在通过计提折旧在税前列支的问题；并且生产经营成本相对没贴息的要低，有利于提高经济效益与市场竞争力；因此上述规定比较适用于非国有经济单位及个人的贴息处理。

    鉴于以上认识，建议国有经济成份的组织改为以下处理方法：

    对政府部门投入的投资补助或贴息作国家资本金处理，平时发生的借款费用仍作工程成本或财务费用处理，即收到政府部门的投资补助或贴息款时，作借：“银行存款”，贷：“国家资本金”；平时发生的借款费用作借：“在建工程（或财务费用）”，贷：“银行存款”。

    举例：某市有甲、乙两家国有公司，前后都投资开发建设高速公路（均实行委托代建制），同样享受政府贴息，甲公司按规定进行账务处理，支付利息时，借：“在建工程”，贷：“银行存款”；收到贴息时，借：“银行存款”，贷：“在建工程”。乙公司按改进后方法进行账务处理，支付利息时，借：“在建工程”，贷：“银行存款”；收到贴息时，借：“银行存款”，贷：“国家资本金”。

    很明显改进后账务处理的优点：正确真实完整地反映了工程成本，能比较合理考核建设者与经营者的业绩；同时作为收费公路，其投资成本可从通行费收入中得到补偿，不仅能合理地避税，也使国家资金得到保值与增值，更好地发挥其作用；同时由于增加了公司净资产还能增强其融资能力与发展后劲。